연금계좌 IRP계좌 미국 채권 투자하는 방법 TLT TMF ETF

안녕하세요. 우키짱입니다.

 

오늘은 연금계좌, IRP계좌에 대해 알아보려 합니다.

 

연금계좌와 IRP는 국민연금 시작 전 55세부터 우리의 노후를 지켜줄 든든한 버팀목입니다.

다만, 국민연금과는 달리 개인이 미리 준비하지 않으면 아무 소용이 없습니다.

 

저는 소득공제를 목적으로 연금계좌를 공제한도인 600만 원까지만 관리를 했습니다만,

23년부터는 퇴직연금이 IRP에 입금되면서, 퇴직연금과 그리고 소득공제용으로 IRP계좌에

매년 900만 원씩 입금하고, 이 금액을 열심히 관리하고 있습니다.

 

가장 크게 바뀐 건 IRP를 적극 활용하는 점입니다.

이유는 투자가능 상품의 차이입니다.

 

1. 연금계좌 IRP계좌 투자가능 상품

두 상품 모두 55세부터 연금으로 수령이 가능하며, 세액공제를 해주는 장점이 있지만

투자상품과 운영방법이 조금 차이가 있습니다.

구분	연금계좌	IRP계좌
세액공제한도	연 600만원	연 900만원 (연금계좌 한도 포함)
중도인출	가능 (단, 세액공제 받은금액 반환필수)	불가능
투자상품	펀드, ETF	예금, 펀드, ETF, 장외채권, ELB 등

 

대략 두 가지를 비교 시 차이점을 찾아보면 위의 표와 같이

세액공제한도, 중도인출가능여부, 투자상품 종류정도입니다.

 

IRP계좌가 중도인출 불가능한 점을 제외하면 연금계좌보다 세액공제한도도 높고

투자상품도 종류가 많아 좋아 보입니다.

 

다만, 두 개의 계좌가 해외 ETF나 주식에는 직접 투자가 불가능한 점은 매우 아쉬운 점입니다.

최근 미국경기가 너무 좋고, 결국 미국 경제를 중심으로 세계 경제가 움직이는 점을 감안하면

미국 주식 투자가 안 되는 점은 매우 아쉽습니다.

 

하지만 방법이 없는 것은 아닙니다. 국내 ETF 중에서 많지는 않지만

미국의 주요 ETF를 추종하는 상품을 계속 확대를 하고 있어

아쉽지만 간접적으로 미국 ETF에 투자가 가능하니, 이점을 위안으로 삼아야겠습니다.

 

오늘은 요새 투자하기 매우 좋은 미국 국채에 투자가능한 미국 ETF를 알아보겠습니다.

그리고, 국내에서 간접적으로 투자가 가능한 상품도 알아보겠습니다.

 

 

2. TLT, TMF

미국 장기 국채에 투자하고 있는 대표적인 ETF입니다.

 

1) TLT

iShares 20 Plus Year Treasury Bond ETF입니다.

미국의 20년 이상의 국채에 투자하고 있는 ETF이죠

 

채권의 투자는 기준금리(채권수익률)와 완전 반대로 움직이는 것만 기억하면 됩니다.

기준금리가 높으면 채권의 가격은 낮으니(저렴해지니) 매수 타이밍이고

기준금리가 낮으면 채권의 가격은 높으니(비싸지니) 매도 타이밍입니다.

 

지금은 기준금리가 매우 높고, 24년에 인하를 예상하는 사람들이 많은 만큼

적절한 매수 타이밍이라고 볼 수 있습니다.

 

위의 그래프에서 볼 수 있듯이 약 2000년도 이후 거의 바닥권인 100달러도 안 되는 수준입니다.

희망사항이지만 코로나 때만큼 1% 정도까지 기준금리가 떨어지면 2 배가 까지 수익을 올릴 수 있을 것 같습니다.

 

2) TMF

미국 친구들은 레버러지를 너무 좋아하는 거 같습니다.

Dirextion Daily 20+ Year Treasury Bull 3X Shares ETF

해석하면 미국의 20년 이상 국채에 투자하는데 3배 레버러지로 움직이는 ETF입니다.

오를 때도 3배, 떨어질 때도 3배입니다.

 

즉, 오를 때를 잘 잡아서 사면 TLT보다 3배의 수익을 얻을 수 있다는 말입니다.

그래프를 보면 현재 63달러입니다.

TLT의 고점인 2020년 즈음을 보면 TMF는 약 500달러까지 갔습니다.

지금의 63달러보다 약 8배 상승한 수치입니다.

 

다시 말하면, 금리가 1%까지 떨어지면 TMF는 8배 즉 800% 상승을 할 수 있다는 말이 됩니다.

 

다만, 떨어질 때도 3배로 떨어지니 주의해야겠지만,

채권은 주식과 다르게 큰 틀에서의 방향성은 예측이 어느 정도 되니

한 번쯤 도전해 볼 수 있는 상품이라고 볼 수 있습니다.

 

 

3. TLT 추종 국내 ETF

앞서 말씀드린 TLT와 TMF는 아쉽게도 연금계좌나, IRP계좌에서는 투자가 안됩니다.

매우 안타까운 부분이 아닐 수 없습니다.

 

그래서 국내에서 투자 가능한 ETF를 찾아봤습니다.

제가 투자하고 있는 상품은

 

ACE 미국 30년 국채액티브(H)입니다.

 

본 상품은 미국 발행 30년 국채중 잔존만기가 20년 이상 채권을 편입하는 미국의 지수를 기본으로 하여

운용하는 월 배당 ETF입니다.

미국의 장기 국채에 간접 투자도 가능한데 월배당까지 해주는 상품입니다.

 

올해 배당은 매월 20원~37원까지 했습니다.

현재 주가가 9천 원 정도이니 약 2~3% 정도의 배당을 주고 있습니다.

 

23년 3월 상장 이후 지속적으로 하락하다

10월 말을 기점으로 상승추세로 전환하여 현재는 하락분을 거의 회복한 상태입니다.

앞서 말씀드린 대로 미국 채권의 가격은 이제 상승이 시작한 셈이니

앞으로가 더 기대된다고 볼 수 있습니다.

 

ETF는 수수료도 무시 못하는데 연 0.05%로 낮은 편입니다.

 

배당은 앞서 말씀드린 대로 월배당으로 연 기준 2~3% 수준을 배당합니다.

 

연금계좌 및 IRP에서 투자한도 100%로 투자가 가능한 상품입니다.

 

어차피 연금계좌 및 IRP계좌는 장기투자가 기본입니다.

채권투자는 보통 2~3년 이상을 바라보고 투자를 하니

지금부터라도 관심을 가져보는 것도 좋을 것 같습니다.

 

감사합니다.

 

* 본 포스팅은 제 개인적인 생각을 정리한 것으로 투자권유의 글이 아닙니다. 투자는 본인의 생각을 기본으로 신중히 투자하시기 바랍니다.